AI供應鏈

Christophe Fouquet：投資人認識AI供應鏈的過程，最初先被輝達的AI晶片願景吸引，接著注意到負責生產相關晶片的台積電，再進一步追問台積電如何製造先進晶片，最後才發現背後不可少了EUV設備，而目前最先進EUV設備僅由艾司摩爾供應。

矢倉敏行：我沒想到需求會成長得這麼快，這全是因為AI。

矢倉敏行：大陸企業在電子材料市場的占比雖然提高，日本製造商在品質穩定性上仍有優勢。

Mike Gallagher：美國經濟如今仰賴AI投資，但AI產業卻受到台海關係牽動。若川普所言不假，也就是「誰贏得AI與超級智慧，誰就能勝出」，那麼，對習近平而言，「拿下台灣」正變得愈來愈有吸引力，甚至難以放棄，因為台灣已成為最重要科技領域中的單點故障（SPOF）。

蕭惠中：展望第4季至2027年，AI供應鏈獲利成長、新平台產品放量、輝達訂單能見度延伸，以及市場風險偏好回升等利多因素，預料將持續發酵。整體行情有機會由先前的輪動整理，逐步演變為多頭擴散格局，後市表現仍值得期待。

蕭惠中：若美債殖利率能維持相對低檔，高成長科技股所承受的評價壓力可望進一步緩解，並有助支撐科技股後續表現。

蕭惠中：在AI基礎建設需求持續擴張的帶動下，產業基本面仍維持正向發展。